Helsell Fetterman

Dynasty Trusts: Leaving Assets to Children

Download Printable Version

From the Estate Planning and Probate Group

în timp ce mulți oameni preferă să lase o moștenire copilului sau nepotului lor într-un trust, ei presupun în mod incorect că, odată ce un minor ajunge la maturitate, un trust nu mai este necesar sau avantajos. Dimpotrivă, se pot obține beneficii semnificative prin lăsarea activelor în custodie pentru beneficiar, inclusiv protejarea activelor de creanțele creditorilor, protejarea acestora de creanțele unui fost soț în cadrul unei proceduri de divorț și evitarea viitoarelor impozite pe bunurile imobiliare. Trusturile care oferă aceste beneficii pe durata de viață a beneficiarului sunt adesea denumite „trusturi dinastice”, „trusturi care depășesc generația”, „trusturi moștenite” și „trusturi de protecție a activelor personale”.”În scopul acestui FAQ, ne vom referi la acest tip de încredere ca la un trust Dynasty.

care sunt opțiunile mele pentru a lăsa bunurile unui copil?

există trei modalități principale de a lăsa bunurile copiilor Dvs.: (1) direct, fără obligații; (2) într-un trust testamentar standard, care se termină la o vârstă specificată; sau (3) într-un trust dinastic, care durează toată viața beneficiarului.

ce se întâmplă dacă copilul meu este minor?

dacă lăsați un cadou direct unui copil minor, instanța va supraveghea fondurile până când copilul dvs. atinge vârsta de 18 ani, moment în care acesta va primi acces deplin la fonduri. Pentru majoritatea oamenilor, aceasta nu este o opțiune ideală.

ce este mai exact o încredere?

un trust este un aranjament juridic care prevede proprietatea, gestionarea și distribuirea activelor. Gândiți-vă la un trust ca la o cutie în care cineva plasează active. Persoana care plasează activele în trust este cunoscută sub numele de concedentul trustului. Persoana care supraveghează proprietatea din cutie este mandatarul. În cele din urmă, persoana care primește beneficiul proprietății deținute în cutie este cunoscută sub numele de beneficiar.

cum este administrat și distribuit un trust standard?

toate trusturile pot fi complet personalizate, dar, în general, un trust standard prevede distribuirea veniturilor și a principalului către beneficiar pentru sănătatea, sprijinul, Întreținerea și educația acestuia pe durata trustului. La o anumită vârstă (de exemplu, la vârsta de 30 de ani), trustul va înceta, iar principalul rămas va fi distribuit beneficiarului. Alternativ, trustul poate distribui în etape (de exemplu, 1/3 la vârsta de 25, 30 și 35 de ani).

pot include prevederi pentru distribuții suplimentare?

da, așa cum am menționat mai devreme, aceste trusturi pot fi personalizate atât cât doriți. Exemple de dispoziții solicitate în mod obișnuit includ:

• un anumit procent sau o distribuție în dolari atunci când un copil obține o diplomă de licență;
• o distribuție atunci când un copil se căsătorește sau are un copil;
• distribuții pentru a permite beneficiarului să călătorească pentru a vizita bunicii sau pentru ca bunicii să viziteze copilul;
• distribuții pentru a se potrivi;
• reținerea distribuțiilor dacă un copil se căsătorește fără un acord prenupțial; și
• reținerea distribuțiilor dacă un copil abuzează de droguri sau alcool sau are dependență de jocuri de noroc.

ce este un trust dinastic și cum este diferit de un trust standard?

Dynasty trusts funcționează ca trusturi standard și pot efectua plăți după dorință pentru sănătatea, sprijinul, Întreținerea și educația beneficiarului. Cu toate acestea, mai degrabă decât să se încheie la o anumită vârstă și să distribuie bunurile rămase beneficiarului, trusturile dinastiei nu se termină – durează viața unui copil. Cu toate acestea, la o anumită vârstă, mulți grantori aleg ca beneficiarul să servească drept mandatar propriu, oferind beneficiarului controlul asupra investițiilor și distribuțiilor. Trusturile dinastiei au avantaje pe care trusturile standard nu le au. Trusturile dinastiei pot (1) asigura generațiile viitoare; (2) proteja activele fiduciare de creditorii fiecărei generații (inclusiv creanțele potențiale ale soțului în timpul divorțului); și (3) permite unei părți a trustului să scape de impozitele pe proprietate altfel datorate la trecerea fiecărei generații următoare.

un exemplu tipic ar fi George și Jane. După moartea lor, Ei doresc să-și lase averea de 10 milioane de dolari celor doi copii ai lor, Judy și Elroy. Judy este responsabilă financiar, dar Elroy este tânăr și are nevoie de mai mulți ani pentru a se maturiza în ceea ce speră că va fi un membru productiv al societății. Ei decid să lase jumătate din moșie fiecărui copil într-un trust dinastic. O numesc pe Judy ca administrator al propriului trust, așa că, după moartea lor, ea poate gestiona activele și își poate face distribuiri pentru nevoile ei. Cu toate acestea, George și Jane numesc un administrator independent pentru ca încrederea lui Elroy să servească până când Elroy împlinește vârsta de 35 de ani. Mandatarul independent se va asigura că Elroy primește distribuții din trust, după cum este necesar pentru sănătatea, sprijinul, Întreținerea și educația sa. Dacă Elroy are nevoie de un vehicul, mandatarul poate achiziționa un vehicul adecvat rezonabil pentru el, cum ar fi o Honda, mai degrabă decât Ferrari-ul pe care Elroy îl dorește cu adevărat. Mandatarul ar putea, de asemenea, să facă distribuții suplimentare la discreția sa, cum ar fi investițiile într-o afacere în care Elroy va lucra.

cum asigură o încredere dinastică pentru generațiile viitoare?

un trust tipic al dinastiei va asigura un beneficiar în timpul vieții sale, iar la moartea beneficiarului primar, trustul va fi împărțit în subtrusturi – câte unul pentru fiecare dintre copiii beneficiarului. La moartea copilului unui beneficiar, încrederea va continua să se împartă în subtrusturi pentru următoarea generație, continuând pe linia de sânge până când nu vor mai rămâne fonduri.

există o modalitate de a permite unui beneficiar să re-direcționeze în cazul în care încrederea merge după moartea lui/ei?

da, grantorii pot acorda fiecărui beneficiar o putere testamentară de numire asupra restului încrederii sale. Această putere permite beneficiarului să acorde activele de încredere rămase altcuiva decât copiilor săi. Puterea poate fi nelimitată, permițând beneficiarului să redirecționeze moșia de încredere rămasă către orice persoană (de exemplu, un soț / soție) sau orice organizație caritabilă, sau puterea poate fi limitată, permițând beneficiarului să acorde moșia de încredere rămasă numai anumitor persoane (de exemplu, numai descendenților din linia genealogică a concedentului).

cum protejează un trust dinastic activele fiduciare de creanțele creditorilor?

în această epocă litigioasă, trusturile dinastiei pot oferi un adăpost neprețuit beneficiarilor din profesii cu risc ridicat, cum ar fi medici, paramedici, contractori, arhitecți, piloți, avocați sau alți oameni de afaceri angajați în orice profesie care l-ar expune la procese. Deși nu vă puteți plasa propriile active într-un trust Dynasty pentru a le proteja de creditorii dvs., altcineva poate crea și finanța un trust Dynasty pentru dvs. Pentru că nu sunt considerate a deține activele altcineva Cadouri pentru tine în încredere, activele nu vor fi accesibile de către creditorii dumneavoastră. Un trust dinastic de genul sugerat aici poate oferi o rezervă financiară care poate fi transmisă de la o generație la alta.

cum protejează o dinastie trust activele trustului de pretențiile soțului?

adesea părinții sunt îngrijorați că bunurile familiei vor ajunge în mâinile soțului copilului la moartea sau divorțul copilului. În timp ce orice bunuri pe care le lăsați unui copil vor fi proprietatea sa separată, copiii amestecă uneori bunurile moștenite cu bunurile comunității, determinând astfel ca aceste active să devină supuse revendicărilor comunității în timp. În plus, în Washington, toate bunurile deținute de un cuplu căsătorit, inclusiv proprietatea separată și proprietatea comunității, sunt în fața instanței și sunt disponibile pentru divizare într-o procedură de divorț. Deoarece activele dintr-un trust Dynasty nu sunt deținute de un copil, acestea nu sunt disponibile pentru divizarea instanței într-un divorț. Prin urmare, lăsarea bunurilor copilului dvs. într-un trust va permite copilului dvs. să păstreze aceste active fără orice pretenții de soț.

cum scapă activele dintr-o dinastie trust impozitul pe proprietate la fiecare generație succesivă?

bunurile pe care le dețineți sau asupra cărora aveți anumite drepturi sunt incluse în patrimoniul dumneavoastră impozabil la decesul dumneavoastră. Cu toate acestea, atâta timp cât Dinastia Trust este elaborat în mod corespunzător, un beneficiar poate avea acces la, și controlul asupra activelor trust, dar beneficiarul nu va deține activele. Acest lucru permite activelor de încredere să scape de includerea în proprietatea impozabilă a beneficiarului, ocolind impozitul federal pe proprietate (la o rată fixă de 40%) și impozitul pe proprietatea statului Washington (la rate de la 10% la 20%).

pentru a ilustra, să presupunem că George și Jane au pus deoparte 5.000.000 de dolari (după taxe) pentru fiica lor, Judy, într-un trust al dinastiei. Judy consumă doar venitul în timpul vieții sale și conservă principalul, astfel încât 5.000.000 de dolari să treacă fiului lui Judy și nepotului lui George și Jane, fără taxe. Dacă George și Jane ar fi lăsat fondurile direct lui Judy, acestea ar fi fost incluse în moșia ei și supuse posibilelor impozite federale și de stat, înainte de a trece la fiul ei. Presupunând o rată fixă de impozitare de 40%, fondurile ar fi fost erodate cu 2.000.000 de dolari, lăsând 3.000.000 de dolari pentru fiul lui Judy. Presupunând, la fel ca Judy, fiul ei a consumat doar venituri și a lăsat principalul intact și presupunând o altă categorie de impozite de 40%, impozitul la moartea fiului lui Judy ar fi de 1.200.000 de dolari, lăsând doar 1.800.000 de dolari din cei 5.000.000 de dolari inițiali rămași. Evitarea eroziunii fiscale la fiecare generație produce economii fenomenale.

care este generația sărind peste taxa de transfer și cum afectează o dinastie Trust?

impozitul pe proprietate a fost creat pentru a impozita averea unei persoane pe măsură ce a trecut la următoarea generație. Mulți contribuabili bogați au transmis bunuri copiilor lor în timpul vieții și, pentru a evita un nivel al impozitului pe proprietate, au început să-și transmită moșiile nepoților lor. IRS și-a dat seama că, în loc să colecteze două impozite (un impozit pe transferul activelor de la părinți la copii și un alt impozit pe transferul activelor de la copii la nepoți), aceștia primeau doar un impozit (de la părinți la nepoți). Pentru a compensa acest lucru, IRS a creat o generație sărind peste taxa de Transfer (taxa GST). Această taxă este impusă tuturor transferurilor efectuate de un donator către o „persoană sărită” (o persoană care se află într-o generație care este mai mult de o generație sub tine), cum ar fi un transfer de la un bunic la un nepot. Rata impozitului GST este întotdeauna egală cu cea mai mare rată a impozitului pe proprietate. În prezent, rata impozitului pe proprietate este de 40%, deci rata impozitului GST este de 40%. Prin impunerea unui astfel de impozit, IRS a încercat să elimine beneficiile fiscale de a lăsa active pentru nepoții tăi, mai degrabă decât pentru copiii dumneavoastră.

cu toate acestea, la fel ca impozitul pe proprietate, IRS oferă o scutire împotriva taxei GST. Fiecare contribuabil poate trece până la 5.000.000 USD (această sumă este ajustată pentru inflație anual, iar în 2017, este de 5.490.000 USD) unei persoane fără impozit pe proprietate. Aceasta este cunoscută sub numele de scutire GST. În timp ce rata de impozitare GST și scutirea sunt aceleași sume ca și rata de impozitare federal estate și scutirea, acestea nu ar trebui să fie gândit împreună. Aceste două taxe sunt paralele și un donator care efectuează un transfer către o persoană care depășește scutirea, va trebui să plătească ambele impozite.

pentru a ilustra, să presupunem că George are o avere de 8.000.000 de dolari pe care o lasă nepotului său, Astro. Moșia lui George va fi supusă impozitelor pe proprietate asupra sumei care depășește scutirea sa pe viață (5.490.000 USD în 2017) și va plăti, de asemenea, impozit GST pe suma care depășește scutirea sa de impozit GST (de asemenea, 5.490.000 USD în 2017). În plus, presupunând că este rezident la Washington, va plăti impozitul pe bunurile de stat pentru suma care depășește scutirea de impozit pe bunurile de stat (2.129.000 USD în 2017).

scutirea GST este esențială pentru crearea unui trust dinastic. Pentru ca Dynasty Trust să treacă din generație în generație fără impozit pe bunurile de stat, impozit federal pe bunuri și impozit GST, Dynasty Trust ar trebui finanțat cu o sumă până la scutirea de impozit GST a donatorului. Principalul trust și toată creșterea viitoare vor fi excluse din impozitul pe proprietate și GST, deoarece activele trust sunt disponibile pentru fiecare generație succesivă. Dacă activele trustului vor fi mai mari decât valoarea scutirii GST la momentul constituirii, un document de încredere bine elaborat ar trebui să permită mandatarului să împartă trustul în două subtrusturi, cu unul care va deține suma scutirii GST și unul care va deține soldul. Distribuțiile din subcontrustul care deține valoarea scutirii GST nu vor fi supuse impozitului la fiecare generație succesivă. Distribuțiile din trustul care deține suma care depășește suma scutirii GST vor fi supuse impozitului la distribuție, dar corpusul va rămâne creditor protejat și protejat de creanțele soțului.

beneficiarul poate controla activele dinastiei Trust?

presupunând că beneficiarul este un adult responsabil din punct de vedere financiar, puteți numi beneficiarul ca administrator al propriului său Dynasty Trust și îi puteți permite beneficiarului să gestioneze și să investească proprietatea trustului în beneficiul său. De obicei, încrederea permite distribuirea veniturilor din încredere și a principalului numai în măsura necesară pentru sănătatea, sprijinul, Întreținerea și educația beneficiarului sau a familiei sale. Beneficiarul poate primi, de asemenea, distribuții pentru a începe o afacere sau pentru a face o investiție. Dacă beneficiarul nu este responsabil, concedentul poate selecta o rudă, un prieten, o companie sau un alt mandatar independent pentru a gestiona trustul și a face distribuții către beneficiar.

sunt trusturile dinastiei prea bune pentru a fi adevărate?

beneficiile unei dinastii Trust sunt potențial enorme, și un astfel de aranjament poate perpetua controlul și flexibilitatea la gradul dorit. Mulți clienți se întreabă cum poate fi posibil acest lucru, de ce IRS nu a contestat această idee și de ce nu au auzit despre acest lucru înainte. Adevărul este că această tehnică există de zeci de ani. Pe măsură ce scutirile au crescut și pe măsură ce societatea a devenit mai litigioasă, aceste trusturi câștigă popularitate. Deoarece tehnica depinde de filetarea cu succes a unui curs prin reguli extrem de complexe de impozitare a veniturilor și a bunurilor și pentru că aranjamentul poate dura mai multe generații, trebuie gândit cu atenție și elaborat.

cum încep să înființez un trust dinastic pentru copiii mei și descendenții lor?

primul pas este să contactați unul dintre avocații din Departamentul de planificare imobiliară Helsell Fetterman. Vă vom trimite câteva informații de fond și un chestionar inițial pentru a vă începe procesul. Vom stabili apoi un timp pentru a discuta circumstanțele familiei dvs., obiectivele specifice de planificare imobiliară și preocupările fiscale.