La dinastia Nanda era un potere formidabile in Magadha prima dei Mauryas. Salì al potere soppiantando la dinastia Saisunaga. Non esiste una fonte contemporanea di informazioni che faccia luce su questo potere. Il fondatore della linea Mahapadma (noto anche come Ugrasena) figura nei Purana come figlio di una donna sudra. Ci sono stati forse nove governanti della dinastia, l’ultimo è Dhanananda che è stato soppiantato da Chandragupta Maurya in circa 324 ac. Considerando la data di ascesa di Chandragupta Maurya, il periodo del loro dominio sarebbe da c.344 a 324 ac. Un fattore che aiutò il consolidamento del regno di Nanda fu che le tasse furono date importanza come entrate. La raccolta metodica delle tasse da parte di funzionari regolarmente nominati divenne parte del sistema amministrativo. Con tutta la potenza militare e la padronanza di un grande impero, Dhanananda non era popolare tra i suoi sudditi. Gran parte della sua impopolarità era dovuta alla sua avarizia e all’amore per la ricchezza, che accumulava a spese del suo popolo per mezzo di eccessive tasse ed esazioni. Abbiamo pochissime informazioni sul modo in cui sono stati amministrati i vasti domini dei Nanda. Se si deve credere alla tradizione, il fondatore di questa linea mirava a stabilire un controllo centralizzato in tutto il suo impero. Osservatori greci del 4 ° secolo AC alludono ad un sistema di governo provinciale sotto i funzionari in stile nomarchi e iparchi. Per la prima volta con i Nanda, avevamo un impero che trascendeva i confini del bacino gangetico.