ons Blog

als u een ROBS 401k-nachtmerrie hebt, maak u geen zorgen, er zijn genoeg Robs-exitstrategieën die u kunt gebruiken. We hebben veel artikelen in het verleden gedaan rond het initiëren van een Rollovers als Business Startups (ROBS) Financieringsstrategie om een nieuw bedrijf te starten of een bestaande te laten groeien, maar hoe zit het als het tijd is om te verlaten zei plan?

waarom afsluiten?

gewoonlijk doen degenen die deelnemen aan de ROBS-strategie en deze strategie willen verlaten, dit om de belasting op hun aandelen uit te stellen of om hun rechtspersoon in iets anders dan een C-Corporation te veranderen. Als hun bedrijf aandeel wordt gewaardeerd op meer dan ze willen betalen om het terug te kopen, is er een set van bepalingen in de Internal Revenue Code die fiscaal uitstel en vermogenswinst fiscale behandeling toestaan bij het gebruik van bepaalde methoden van het verlaten van een ROBS plan.

belangrijkste methoden voor het verlaten van de ROBS-strategie

1. volledige of gedeeltelijke aflossing (bijv. terugkoop) van aandelen
2. vervroegde aflossing (bv. terugkoop) van aandelen
3. verdeling van aandelen in natura
4. vereiste Minimumuitkeringen (RMD ‘ s)
5. netto ongerealiseerde appreciatie (NUA) strategie

de sluiting en verkoop van de onderneming

de C Corporation moet de aandelen terugkopen van het plan voordat de C Corporation kan worden ontbonden en het plan kan worden beëindigd. Employer Securities(QES) – de particuliere voorraad van de C Corporation die wordt gehouden/eigendom is van het 401 (k) Plan – moet worden afgelost (bijv. teruggekocht) en de verkoopopbrengst die is toegewezen op grond van eigendom van de C Corporation. Bijvoorbeeld, als het plan is een 75% eigenaar van de C Corporation, de 401(k) Plan heeft recht op 75% van de opbrengst van de verkoop. Deze eis geldt zelfs als de waarde van het aandeel is nu op $ 0, als gevolg van de sluiting van het bedrijf. Het Ministerie van Arbeid verwacht nog steeds te zien, voordat de 401 (k) Plan wordt beëindigd, dat de voorraad werd verwijderd uit het plan.

extra investeringen moeten uit het plan worden overgeheveld. Als er extra investeringen, activa, dollars (bijv. cash) worden gehouden in de naam van het plan, die activa moeten worden verdeeld of gerold/overgedragen uit het plan voordat het plan volledig kan worden beëindigd en de definitieve IRS-formulier 5500 ingediend.

opbrengsten uit de verkoop van het bedrijf moeten worden geretourneerd aan de C Corporation. De opbrengst van de verkoop van het bedrijf moet worden toegewezen aan de eigenaren van de C Corporation, op basis van de respectieve eigendom. De opbrengst van de verkoop van het BEDRIJF mag niet uitsluitend worden toegewezen aan de individuele eigenaar van het bedrijf, indien het plan ook eigenaar is van de C Corporation.

als de aandelen worden teruggekocht, de investeringen worden overgedragen en de opbrengsten worden geretourneerd, kan de C Corporation worden ontbonden en kan het plan worden beëindigd. Als er geen verdere zaken moeten worden uitgevoerd, en de voorraad wordt ingewisseld, de C Corporation kan dan worden ontbonden en het plan kan worden beëindigd, op grond van Ministerie van Arbeid en Interne Revenue Service eisen.

volledige of gedeeltelijke aflossing van aandelen

een aflossing van aandelen vindt plaats wanneer de C Corporation een deel of het geheel van haar aandelen terug koopt van het plan. Deze exit strategie wordt meestal ingezet door een ondernemer die wil de C Corporation om te zetten in S Corporation status.

het besluit om de C Corporation de aandelen terug te laten kopen van het plan 401(k) is vaak zeer strategisch. Dit is een beslissing die moet worden gemaakt op basis van verschillende factoren, waaronder 1) prioriteiten van het bedrijf, 2) prioriteiten van de ondernemer(s), 3) pensioenspaarbehoeften, 4) belastingaftrek behoeften, 5) business expansie/financiering behoeften en meer! Gezien de lastige aard van deze strategie, is het het beste om te werken met een derde partij beheerder, een ERISA advocaat, en een belastingadviseur bij het verlaten van een berooft Business financiering strategie.

zodra het besluit is genomen om aandelen in te kopen, gaat de C Corporation over tot een gedeeltelijke of volledige terugkoop van aandelen van het 401(k) – Plan. De C Corporation moet komen met het geld om een bepaalde hoeveelheid aandelen/aandelen terug te kopen van het plan tegen de huidige reële marktwaarde van de aandelen. Het is een veel voorkomende misvatting dat de voorraad kan worden teruggekocht voor de oorspronkelijke prijs die het plan betaalde voor de voorraad. Volledige of gedeeltelijke aflossingen zijn echter toegestaan, de C Corporation kan niet worden omgezet uit de status van C Corporation totdat alle aandelen zijn afgelost van het Plan.

er zijn verschillende manieren waarop een onderneming over het algemeen contanten zal aantrekken voor dit soort terugkoop, waaronder het verkrijgen van een traditionele bank/SBA-lening, het behouden van inkomsten of het aanvaarden van een lening van een derde partij (in beperkte gevallen kan de derde partij dezelfde persoon zijn die het bedrijf runt). Het daadwerkelijke terugkoopproces is als volgt:

Stap 1: voorraadwaardering. De aandelen van het bedrijf moeten worden gewaardeerd door een externe, onafhankelijke onderneming; dit kan over het algemeen een informele waardering van uw CPA, als hij/zij doet hen of een formele waardering van een waarderingsbedrijf.

Stap 2: vergunning voor de aflossing van aandelen. Een corporate resolution moet worden opgesteld, waarbij de aflossing van aandelen tussen de C Corporation en het Plan wordt toegestaan.

Stap 3: retourneer de opbrengsten. De opbrengst van de terugbetaling moet worden teruggestuurd naar het plan op basis van zijn rechtmatige aandeel, door het geld terug te sturen naar de rekening van het plan.

Stap 4: Inwisselen van aandelencertificaten. Aandelen moeten worden “ingewisseld”, de voorraad die wordt teruggekocht meestal wordt niet uitgegeven voorraad voor het moment.

Stap 5: revisies van het Voorraadboek. Het voorraadboek moet worden herzien, rekening houdend met de bijgewerkte eigendom (het plan is niet langer aandeelhouder of heeft een kleinere hoeveelheid eigendom). Het geld – met inbegrip van de inkomsten die worden geretourneerd aan het plan – kan worden belegd in meer traditionele investeringen zoals beleggingsfondsen. U kunt ook gebruik maken van de gelden en inkomsten voor andere niet-traditionele of zakelijke financiering behoeften in de toekomst.

Stap 6: Conversie. Zodra alle aandelen volledig zijn ingewisseld door de C Corporation van het plan, de C Corporation kan converteren naar S Corporation status en het plan kan blijven bestaan of het kan worden beëindigd.

gedeeltelijke aflossing van aandelen

een gedeeltelijke aflossing van aandelen vindt plaats wanneer kleinere hoeveelheden aandelen worden teruggekocht door de C Corporation, uit het plan, in meerdere transacties in de loop van de tijd. Voor een gedeeltelijke aflossing, als de waardering van het bedrijf hoger is dan contant geld bij de hand, kunnen het plan en C Corporation een afgeschreven betalingsschema aangaan om de buy-out af te wikkelen. Dit maakt een gecontroleerde verdeling van de profts naar het plan mogelijk. Het kan ook helpen de impact van belasting als een C-bedrijf te verminderen. Deze methode verlengt de hoeveelheid tijd dat het bedrijf blijft een C Corporation, en komt met hoge kosten van de beheerder voor de aflossing.

er zijn vereisten met betrekking tot de waardering van bedrijfsaandelen telkens wanneer een gedeeltelijke terugkoop is voltooid. In het algemeen, moet u de waarde van de voorraad elke keer dat u deel te nemen aan een gedeeltelijke buyback, hoewel de feiten en omstandigheden van uw gedeeltelijke buybacks kan toestaan voor het gebruik van een eerdere of historische waardering. Gedeeltelijke inkoop kan uiteindelijk op een vrij dure benadering van het terugkopen van de voorraad als extra kosten van toepassing zijn elke keer dat er een verlossing en deze aanpak wordt zelden gebruikt als gevolg.

vervroegde aflossing van aandelen

de methode van vervroegde aflossing wordt meestal gebruikt door ondernemers die slechts korte tijd bedrijfsfinanciering nodig hebben. De eigenaar van het bedrijf investeert 401 (k) geld in de C Corporation en binnen 1-2 jaar, de C Corporation is in staat om genoeg fondsen te werven om de voorraad terug te kopen, volledig, van het plan. Dit zorgt voor een snelle exit en conversie naar S-Corporation status. Het bedrag dat op de rekening 401(k) van de deelnemer wordt geretourneerd, kan echter lager zijn dan het bedrag dat oorspronkelijk is gedeponeerd, afhankelijk van hoe de waarde van de aandelen van de onderneming is fluctueren, als dat al het geval is.

deze methode wordt niet vaak gebruikt omdat de meeste nieuwe bedrijven zo vroeg niet genoeg kapitaal kunnen aantrekken om de aandelen terug te kopen. Bovendien, is het over het algemeen niet aan te raden dat u het plan te beëindigen, in combinatie met de vroege buyback. Federale regelgeving vereist, dat wanneer u een 401(k) Plan vast te stellen, u dit met de bedoeling van het verstrekken van een “permanente” werknemer uitkering aan en voor u en uw personeel. Vijf (5) jaar is over het algemeen het minimum aantal jaren dat u nodig hebt om een plan operationeel te hebben om aan te tonen dat u van plan bent om in te voeren en bieden een vaste werknemer uitkering. Uitzonderingen kunnen worden gemaakt voor zakelijke problemen die een vroegtijdige beëindiging van het plan noodzakelijk maken.

verdeling van aandelen in natura

voor deze methode hoeft, in tegenstelling tot de volledige of gedeeltelijke aflossingsstrategie, de aandelen van C Corporation niet te worden geliquideerd en kunnen “in natura”worden gedistribueerd of overgedragen. Een uitkering in natura is een betaling in de vorm van effecten of andere goederen, in plaats van in geld. Een uitkering in natura kan plaatsvinden in verschillende situaties, waaronder een aandelendividend, erfenis, of het nemen van effecten uit een belasting-uitgestelde rekening.

volgens de ROBS-strategie betekent een distributie of overdracht in natura dat de voorraad rechtstreeks wordt overgedragen naar een individuele of een andere afboekingsrekening, zonder dat de voorraad eerst wordt geliquideerd in een kasstaat. Dit werkt voor individuen die niet klaar zijn om of niet kunnen veroorloven om de waarde van de voorraad te betalen om het te verlossen of willen blijven houden op de voorraad voor fiscale voordelen en andere gunstige redenen. De wettelijke documenten van het pensioenplan (bijvoorbeeld een Adoptieovereenkomst) moeten de “in natura” – distributie of-overdracht van de werkgever-Effecten (QES) mogelijk maken. Als uw pensioenplan documenten op dit moment niet toestaan dat dit, LRS kan over het algemeen wijzigen van uw documenten om dit in natura methode toe te staan.

vereiste Minimumuitkeringen (RMD ‘ s)

vereiste Minimumuitkeringen zijn minimumbedragen die een eigenaar van een pensioenregeling jaarlijks moet opnemen vanaf het jaar dat hij of zij de leeftijd van 70,5 jaar bereikt of het jaar waarin hij of zij met pensioen gaat (indien ouder dan 70,5 jaar). Echter, als de pensioenregeling rekening is een IRA of de eigenaar van de rekening is een 5% eigenaar van het bedrijf sponsoren van de pensioenregeling, de RMD ‘ s moeten beginnen zodra de rekeninghouder is leeftijd 70.5, ongeacht of hij of zij is gepensioneerd.

indien de rekeninghouder van 401 (k) die in de onderneming heeft belegd, de leeftijd heeft om RMD ‘ s aan te nemen, kunnen deze worden genomen in de vorm van de Employer Securities (QES)/corporate stock. Als de voorraad wordt geliquideerd en de opbrengst / winst geretourneerd naar de 401 (k) Plan in plaats daarvan, RMD ‘ s kunnen worden genomen in de vorm van contant geld. Voor RMD ‘ s gemaakt van de QES/corporate stock, in natura, de pensioenregeling juridische documenten (bijvoorbeeld adoptie overeenkomst) moet toestaan dat de “in natura” distributie of overdracht van de werkgever Effecten.

Net Unrealized Appreciation (Nua) Strategy

een ondernemer die de bedrijfsfinancieringsstrategie van ROBS heeft gevolgd, die een succesvolle en winstgevende onderneming heeft opgebouwd en nu uit de strategie wil stappen, wil dit doen met als doel de belasting op zijn aandelen uit te stellen of te verlagen. Als het bedrijf aandeel wordt gewaardeerd op meer dan een ondernemer wil betalen om het terug te kopen, is er een set van bepalingen in de Internal Revenue Code (IRS) die het mogelijk maakt belasting uitstel en vermogenswinst fiscale behandeling bij het gebruik van bepaalde methoden van het verlaten van een ROBS Plan. De belangrijkste gebruikte methode heet de netto ongerealiseerde waardering (Nua) transactie.

bij de NUA-transactie moet aan bepaalde voorwaarden worden voldaan. Deze 5 voorwaarden omvatten:

1. de ROBS-deelnemer moet ten minste 59,5 jaar oud zijn.*
2. alle andere toegezegde pensioenregelingen (gesponsord door de werkgever) van de ROBS-deelnemer worden ook in hetzelfde belastingjaar uit de regeling verdeeld/uitgerold.
3. effecten van werkgevers moeten in natura worden uitgekeerd.
4. werkgevers effecten moeten in hetzelfde belastingjaar worden uitgekeerd.
5. de aandelen moeten vóór de uitkering door een onafhankelijke waarderingsonderneming worden gewaardeerd.

* hoewel het mogelijk is om te doen voor degenen onder 59.5, zou het ingewikkeld en duur zijn.

zodra aan de bovenstaande voorwaarden is voldaan, kan een beroofde deelnemer worden gestopt. De deelnemer Is in het jaar van uitkering alleen gewone inkomstenbelasting verschuldigd op de oorspronkelijke doorrolwaarde van de aandelen, vanaf de datum van de oorspronkelijke ROBS-transactie (in tegenstelling tot de huidige waarde van de aandelen).

hoe zou het fiscale effect eruit zien als dezelfde ondernemer de C Corporation zou verkopen met de aandelen die nog in het bezit zijn van het 401(k) – plan?

indien de ROBS-deelnemer besloot de onderneming te verkopen, waarbij de opbrengst en de winst weer in het Plan zouden worden opgenomen, zou de uitkering, wanneer de ROBS-deelnemer een uitkering uit het Plan zou nemen (in tegenstelling tot het gebruik van de NUA-methode), worden belast zoals normaal (inkomstenbelasting en vermogenswinst), tegen het normale tarief. Dit kan leiden tot hogere kosten voor de ROBS-deelnemer.

verkoop van uw bedrijf en doorschuiven van opbrengsten / QES aan een IRA

bij het implementeren van een BEROVS exit strategie, moet u rekening houden met het tijdstip van de verkoop van uw bedrijf. Als u verkoopt op de korte termijn, alle opbrengsten stromen in de 401 (k) Plan. Als/wanneer het plan wordt beëindigd, mag u deze bedragen in plaats daarvan in een traditionele IRA rollen. Ter vergelijking, de wet verplicht je niet om geld te nemen van die traditionele IRA tot 70,5 jaar oud. Dit dwingt je om te overwegen wat je denkt dat je zal maken in inkomen op dat moment; misschien zal uw gewone inkomstenbelasting lager zijn dan wat je nu betaalt. Indien de 401(k) – rekeninghouder niet langer als eigenaar, manager, werknemer of anderszins bij de onderneming betrokken is, is ook de beëindiging van het 401 (k) – Plan en de overdracht van aandelen aan een IRA met een promesse aan de onderneming een beschikbare strategie.

als u een ROBS-plan effectief wilt verlaten, is het toonaangevende Pensioenoplossingsteam experts in niettraditionele beleggings-en financieringsstrategieën, inclusief bedrijfsfinanciering van ROBS, en kan het elke stap van de weg helpen. Als u vragen heeft kunt u hier contact met ons opnemen.

als u meer wilt weten over andere strategieën voor de financiering van uw bedrijf, waaronder de ROBS-strategie, bekijk dan onze vrienden bij Frank Selden Law!

als u meer wilt weten over de ROBS-strategie, kijk dan op de onderstaande pagina voor een volledige lijst van onze ROBS-artikelen:

alles wat u moet weten over de ROBS-strategie voor bedrijfsfinanciering